周三1月14日盘前学习笔记

☆大环境：

昨日在商业航天板块大面积闷杀下，股指收跌，这也提醒我们：没有只涨不跌的市场，更不要忽视监管层这只强有力的手。所以，在后续操作当中，我要严格执行操作纪律，尽量不去触碰卡异动的票。早在1月5日（周一1月5日布局新赛道），我就平铺了豆包概念产品，至昨天，我提前布局的蓝色、利欧、引力等一众系列票，已经卡移动或者是接近卡异动的，我昨天都进行了减仓或清仓处理，反正大肉已经吃到嘴里不少了，留一部分空间和利润给别人。豆包系列的是否具有持续性，1月5号我就说会有一个月的波段空间，但意思并不是只涨不跌，所以不要盲目追高，做好滚动操作。

商业航天板块是不是走向终局目前还不确定，看今天和明天的修复情况，再决定是否斩杀。在板块避险配置上，我前天配置了液冷（英维）、医疗个股（回盛），目的是防止元帅回撤覆没风险；昨天我又配置了核能核聚变系列产品，因为本周将有核聚变产业大会召开，这也是本周我重点押的系列产品。智能驾驶这几天始终没转强，今天世宝强势，我获利先出来观望了。目前我整体仓位还是满仓。

☆昨晚重要消息：

一、政策与产业（利好/利空清晰）

- 多晶硅反倾销税延续：商务部自1月14日起，对美韩太阳能级多晶硅继续征5年反倾销税（美53.3%-57%、韩4.4%-113.8%），美产多晶硅同时续征0%-2.1%反补贴税；利好国内多晶硅龙头（如通威、协鑫），利空依赖美韩料的中小组件厂 。

- 工业互联网行动方案印发（2026-2028）：目标2028年平台超450家、设备连接数破1.2亿台、普及率55%+，推进AI融合赋能；利好智微智能、东土科技等工业互联网股。

- 碳酸锂期货调整：1月15日起部分合约交易保证金、涨跌停板幅度上调，抑制短期波动，影响锂产业链估值预期 。

二、监管与卡异动动态

1. 商业航天概念股监管警示：上交所对电科数字、杭萧钢构予以监管警示，因其商业航天相关信息披露不准确、风险提示不充分，股价多次异动，警惕题材炒作降温与停牌风险 。

2. 多股发布异动/风险提示：部分AI、GEO、商业航天概念股提示业务未形成收入、股价脱离基本面；个别连续涨停股申请停牌核查，规避短期炒作风险。

3. *ST东晶独董被立案：独立董事傅宝善因涉嫌内幕交易遭证监会立案，警惕公司治理风险与股价波动 。

三、公司与交易面（强影响/高风险）

- 锋龙股份13连板后停牌核查：1月14日起停牌，题材炒作降温信号，警惕高位连板股监管风险 。

- 德邦股份拟主动退市：京东物流提供19元/股现金选择权（较停牌价14.04元溢价35.71%），2月6日登记，中小股东可择机兑现 。

- 南山铝业3-6亿回购：价格上限7.52元/股，用于注销减资，提振股价与股东信心 。

- 华夏幸福巨亏：预计2025年净亏损160-240亿元，股票可能被实施退市风险警示，利空相关个股与地产链情绪 。
- 中国电建签大额合同：下属子公司签署两份重大合同，总金额约155.89亿元，利好公司业绩与基建板块信心 。
- 漱玉平民、翔宇医疗遭减持：阿里健康拟减持漱玉平民不超2%股份，安阳启旭拟减持翔宇医疗不超3%股份，利空相关个股短期走势 。
- 用友网络、中文在线预亏：用友网络预计2025年净亏损13-13.9亿元（同比减亏），中文在线预计净亏损5.8-7亿元，警惕科技股业绩不及预期风险。

- 龙虎榜与资金：机构净买入前三为中国卫星、用友网络、恒为科技；南向资金净买入12.96亿港元，阿里、腾讯、小米居前 。

四、核心游资动向（单位：万元）

- 陈小群：聚焦商业航天与军工电子，净买海格通信3.29亿，做T三维通信（买入+2100、卖出-6419），净卖通宇通讯3.35亿；对北斗、卫星通信链布局明显，短期交易特征突出。

- 章盟主：主攻AI与科技题材，买入蓝色光标6482、通源石油6552、展鹏科技2324；卖出部分高位标的，合计净卖出约2.59亿，风格偏波段调仓。

- 炒股养家：买入锋龙股份1140、炬申股份1241；卖出海格通信4069，整体偏向获利了结高位军工电子。

- 桑田路：买入蓝色光标2078，卖出高位筹码合计3.1亿，规避题材炒作降温风险。

- 小鳄鱼：买入展鹏科技3230，聚焦低位补涨科技股。

- 沪股通席位（上海建工）：买入11300、卖出18700，净卖7374，外资在涨停板获利了结。

五、其他重要信息

- 深交所调整债券相关交易机制：优化交易结算安排，提升债券市场效率，利好债券相关标的流动性。

- 海外市场：美股科技股震荡，关注美联储政策预期。

☆我今日重点关注的池子：

☆所有观点和内容，只是我自己实盘操作，以及相关的学习情况。形成图文只是单纯分享交流，不构成投资建议，如据此操作，风险自担。手和脑在你自己身上，你自己选择怎么参赛，是你自己的事，不要埋怨任何人。